网友提问：
上汽集团(600104)
研报日期：2018-08-31 上汽集团(600104) 事件： 公司发布2018年半年度报告，2018年上半年实现营业总收入4648.5亿元，同比增长17.27%，实现归属母公司净利润189.8亿元，同比增长18.95%，其中二季度实现营业总收入2260.2亿元，同比增长12.94%，实现归母净利润92.8亿元，同比增长20.5%，超出预期，二季度扣非后归母净利润同比增长12.4%，符合预期。二季度盈利增长主要来自于以下几点：（1）公司自主品牌盈利能力显著增强，二季度公司自主品牌实现销量17.7万辆，同比增长53.1%，同比减亏约6.7亿元；（2）合资品牌表现优异，对合联营企业投资收益增长约11亿元；（3）政府补助增加约8亿元。上调盈利预测，预计2018-2020年公司净利润为384/414/458亿元，EPS为3.28/3.55/3.92元，对应18年PE为8.7X，维持“强烈推荐”评级。 核心观点： 1、公司2018年上半年整体财务状况分析：公司2018年上半年实现营业总收入4648.5亿元，同比增长17.27%，实现归属母公司净利润189.8亿元，同比增长18.95%，其中二季度实现营业总收入2260.2亿元，同比增长12.94%，实现归母净利润92.8亿元，同比增长20.5%。公司2018年上半年销售毛利率为13.13%，同比上升0.29pct，销售净利率为5.
网友回复
股票文化收藏：
也不闲烦，连发十一个
股海盛圣：
上汽集团目前股价低估……应该合理价值定在38.26元/股
韭黄97531：
买 太贵，卖太便宜。再观望。
使命到：
胡说八道