网友提问：
伊利股份(600887)
研报日期：2018-09-03 伊利股份(600887) 伊利披露中报，Q2收入维持高增，核心单品增速快，毛利率持平，现金回款良好。由于新品集中宣传、竞品体育营销、和季度不均衡因素，费用率成为唯一低于预期的财务指标，短期压低市场预期，但从市占率新高、核心单品高增方面看，龙头潜力更显。展望下半年，费用率有望边际改善，远景千亿目标争取提前实现，我们预计中报将成为年内市场预期低点，在份额提升、单品放量的背景下，公司价值买点凸显。调低18-20年EPS至1.08、1.21和1.37元，收入维持两位数以上增速，给予19年25倍PE，调整目标价30元，重申“强烈推荐-A”评级。 18Q2收入维持高增长，业绩低于预期。公司18H1收入399.4亿元，同比增长19.3%，扣非净利31.2亿元，同比增长3.5%，其中18Q2收入201.9亿元，同比增长14.1%，维持接近15%增速，与我们中报预览基本一致，符合市场预期，扣非净利12.3亿元，同比下滑-15.9%，显著低于市场预期。Q2现金回款226亿，同比增长15.3%，经营性净现金流36.1亿，同比增长7.6%，现金回款良好，各项运营资本保持健康。 各核心业务继续保持高增，市占率加速提升，捍卫龙头地位。分业务结构看，18H1液奶业务收入319.2亿元，同比增长20.5%，奶粉业务38.7亿元，同比增长27.3%，冰激凌业务37.3亿元，同
网友回复
uozuen：
赶紧买吧23.50的价那里要
贝硕品牌线材：
23.7买了又套进去了，日
子木stz04u5375：
赶紧买，六个月目标价60元。看看现在物价都涨啥样了，油米盐都得涨。
张五万：
股友Etx956：
发这么多研报有蛋用，我觉得伊利应该加大研发力度。要是伊利能够突破公牛产奶技术，那产量瞬间倍增啊！！
股友Uo5AWk：
后悔死了全部资金压在这垃圾上
红色酒行：
招商怎么把目标价降到30了？你不是讲40元目标价坚实可靠，稳赚确定性增长空间吗？
天天如意1：
股友VxpLx7：
我再之前看好像说是44
莫默2006：
无非是两种情况：一种是忽悠小散接盘自己解套;另一种是自己吸足了筹码诱骗小散抬轿。