网友提问：
顺鑫农业(000860)
在这设想一下顺鑫第三季度业绩增长情况，看公告没有去年第三季度预计时间，不知道预告什么时候出，咱就先设想预计一下。考虑到去年9月1日转让了建筑公司，半年报业绩包含了建筑公司而第三季度后就没有了，所以今年第三季度业绩收入方面应该减少建筑公司5.5亿，净利润方面减少0.11亿基数，对应的公司总收入多增长6%，净利多增长4%左右。
网友回复
jpt1971：
以半年报增长率加上推算增长数，三季报顺鑫收入应该增长16%左右，净利率增长101%左右。
jpt1971：
从下半年开始顺鑫业绩增长率对比就没了建筑公司业绩基数，所以正常来说下半年顺鑫财报增长会比上半年更高，数据会更加好看，年报净利率增长肯定在100%以上。另外加息加税等物价上涨可能推高肉价因素，顺鑫今年业绩可能会超预期。
股友t0F2iN：
上半年主要6月有影响，三季度789月都有影响但有预收可调节。
白酒增长是无忧的，肉食品冻肉会释放一部分，问题是地产停滞！
股友t0F2iN：
愚也寄希望肉品有惊喜，毕竟猪瘟后是利好况且公司上半年肉储充分！
股友t0F2iN：
最担心所谓“一盘棋”思想，关联交易无孔不入防不胜防！
jpt1971：
尽管是8月底转让的，但评估报告是以5月31日为基数，去年半年报还有建筑业绩，第三季度已经不含，所以半年报后已经没有建筑业绩基数。
股友t0F2iN：
另外白酒外埠增长100%至200%.不具有可比性，因为有些地区是处女地，还要看持续性！
股友t0F2iN：
愚人原来梦想京东能来战略进入的，可是，唉！
jpt1971：
担心持续性是看你想持有多长时间，这两年如果年净利增长爆发到20亿以上，市值就会对应到300-400亿以上，以后如果净利增长5-10%股价几乎不涨你不持有就与你无关了。就像顺鑫农业前10年净利每年微增，股价几乎不涨，长期持有图什么呢?
股友t0F2iN：
言之有理！
jpt1971：
还有一个问题应该是清楚的，牛栏山向全国品牌，向低价酒寡头进军图什么呢?如果不是图丰厚利润，就为了好看?没有足够利润作基础摊子越大死的越快，辛辛苦苦这么干不就为了多赚钱，老干妈个体利润也不大但成寡头垄断后薄利多销总体利润应该也非常大，以牛栏山的体量到了可以微升价格就能产生巨额利润时候，薄利多销是以量为基础的。
股友t0F2iN：
这知道，就去年销量近44万升是白酒销量第二洋河的倍数，问题是跑冒滴漏（这个不多说了）
股友t0F2iN：
要真正做到如格力等追求股东利益价值最大化该企业要有颠覆性才行！
股友t0F2iN：
若要没有天花板看两点：从量从价税改和围剿假冒伪劣。
jpt1971：
国资委现在要求很严格，管理层没股份但有外面要求达到的考核指标，看看榨菜频繁提价也是同样被国资委要求给逼的。相对来说民企大老板自己说了算，业绩增长没那么多考核要求。牛栏山宋克伟老是不着急的观念，利润业绩上不去总会让国资委有不耐烦时候。
股友t0F2iN：
错了！就是因为宋先生在愚人才来顺鑫的！问题是另一个人呀！！！
jpt1971：
肉类有宏观条件限制和政治目标，有没有利润另说。房地产也是要脱钩的。酒类如果还不能产生巨额利润那就说不过去，国企一般就是或者换人管或者股份转让不干了。所以咱推测今年利润暴涨不是公司内生性激发的，而是国资委要求的，从去年底开始要求进行改革，向改革要利润，因此管理层换人水到渠成。
股友t0F2iN：
前几年地产生猪行情波澜壮阔可是被某人错失良机了！
确定性投机：
鑫大禹是四季度才剥离的
股友t0F2iN：
管理层更换只是媒体说说而已！
其实根本没有！！！
股友t0F2iN：
以为上市公司换人就是真的更换了？
jpt1971：
我是这么理解，9月1日签的合同转让价格协议以2017年5月31日为评估基准日，正常理解5月31日之后的权益都归收购方。这是关联方交易，如果不是关联方交易评估日就应该在签定协议后，还是评估后权益归收购方。
确定性投机：
看下三季报和年报就知道了，三季报还是并表利润，年报是非经常利润，可以看出是四季度剥离的
jpt1971：
顺鑫资产转让是以评估报告价格为标准转让的，评估时采用了资产基础法和收益法，资产基础法评估值高但协议转让以收益法价格实行，收益法评估是以2017年6月1日起永续经营所取得收益为基础，评估得出股东全部权益价值为34530万元，鑫大禹85.43%股权价值为29498.98万元。所以顺鑫建设付出2.9亿取得的是鑫大禹2017年6月1日起永续权益，不管之后什么时候完成交割。
jpt1971：
这是2017年8月31日转让协议写明的，所以6月1日起鑫大禹权益不会在顺鑫上市公司报表出现。
jpt1971：
合并报表和母公司报表在2018年中报告中仍然出现。
阳光下的灌木丛：
有点明白了