网友提问：
云海金属(002182)
研报日期：2018-10-25 云海金属(002182) 发布 18 年三季报，三季度业绩同比大幅增长 公司于 10 月 24 日发布 18 年三季报： 2018 年前三季度实现营业收入 38.11亿元，同比增长 5.92%；实现归母净利润 2.48 亿元，同比增长 83.65%；扣非后归母净利润 1.27 亿元，同比增长 38.75%；EPS0.38 元。18 年第三季度实现营业收入 13.69 亿元，同比增长 9.23%；归母净利润 1.02 亿元，同比增长 161.28%；EPS0.16 元。受益镁价上涨和政府补助，公司业绩略超我们此前预期；作为国内镁行业的龙头，我们认为公司后续具备盈利改善的空间，预计 18-20 年 EPS 为 0.47、0.41、0.50 元，维持“增持”评级。 政府拆迁补贴增厚利润，镁价上涨助力主营向好 报告期内，公司子公司苏州云海收到政府拆迁补贴，其中计入当期损益的政府补助达到 1.99 亿元，非经常性损益对利润影响值共计 1.21 亿元，对利润产生较大影响。我们预计三季度公司获得政府拆迁补贴尾款后，四季度非经常性损益对利润的影响将回归到较低水平。受益于三季度镁价上涨，公司前三季度销售毛利率达到 14.43%，较 17 年同期增加 1.15 个百分点；我们认为若镁价继续上涨，公司营收和毛利率水平有望持续向好。 18 三季度镁价继续高位上涨
网友回复
TONY79431：
已经在目标价了还推荐个屁
力汏羡：
利空出尽快跑
HX85V69：
咨询一出，肯定大滴
农家老五：
征服政府补贴
股上飞舟：
“鉴于公司为镁行业稀缺标的，且镁价持续上行，给予一定估值溢价”
国米小兄弟：
不入流的券商研究报告