1月6日,中国证监会召开2017年首场例行新闻发布会,对4宗案件作出行政处罚,对内幕交易案涉案人马彦文开出千万元罚单。业内称,2017年仍是股市“强监管”年,监管部门对市场的监管不会削弱只会加强,从此场例行发布会来看,其中内幕交易、短线交易或成监管重点
发布会要点:
1、对内幕交易涉案人开出千万罚单
今年第一次例行发布会,证监会新闻发言人邓舸通报证监会近期对4宗案件的行政处罚,其显著特点是违法者在从事短线交易之同时还搞内幕交易。
4宗案件中,包括1宗内幕交易案,1宗短线交易案,2宗短线交易及内幕交易案。在对4宗行政处罚案件的处理中,证监会对内幕交易案涉案人开出千万元的罚单。
在短线交易及内幕交易案中涉及利德曼董事马彦文,北京证监局依法决定对马彦文短线交易行为给予警告,并处以7万元罚款;对马彦文内幕交易行为没收违法所得约428万元,并处以约1284万元罚款。
2、核发14家企业IPO批文,筹资总额不超过48亿元
证监会按法定程序核准了14家企业的首发申请。
其中,上交所7家(重庆建工集团股份有限公司、镇海石化工程股份有限公司、奇精机械股份有限公司、浙江德创环保科技股份有限公司、上海数据港股份有限公司、昆山科森科技股份有限公司、大连百傲化学股份有限公司),深交所中小板2家(盐津铺子食品股份有限公司、广东英联包装股份有限公司),创业板5家(东莞金太阳研磨股份有限公司、深圳康泰生物制品股份有限公司、恒锋信息科技股份有限公司、深圳市飞荣达科技股份有限公司、立昂技术股份有限公司)。
本次奇精机械股份有限公司将直接定价发行。上述企业及其承销商将分别与沪深交易所协商确定发行日程,并陆续刊登招股文件。上述14家企业筹资总额不超过48亿元。
根据证监会公告,截至2017年1月5日,中国证监会受理首发企业735家,其中,已过会49家,未过686会家。未过会企业中正常待审企业636家,中止审查企业50家。
新年首场发布会透露啥信号?
信号一:防风险放到更重要的位置
2017年中央经济工作会议强调,今年的经济工作需要加强对风险的控制。对金融风险的关注进一步强化,从过去的“防范和化解金融风险”,提升到更高水平。会议强调,把防控金融风险放到更加重要的位置,下决心处置一批风险点,着力防控资产泡沫,提高和改进监管能力,确保不发生系统性金融风险。
无独有偶,近日,在证监会系统“一把手”学习贯彻十八届六中全会精神培训班上,证监会主席刘士余强调,证监会系统2017年工作要在“稳”这个主基调和大局下,在把握好度的前提下奋发有为,在资本市场的关键领域真正有所进取;要把防控金融风险放到更加重要的位置,摸清风险隐患,提高和改进监管能力,勇于担当,加强监管协调,确保不发生系统性风险;要深化多层次资本市场体系改革,强化资本市场基础性功能
信号二:内幕交易、短线交易是“强监管”重点
业内称,防风险具体到股市,要防范股市风险,自然就需要加强监管工作。因此,2017年仍是股市“监管年”,监管部门对市场的监管不会削弱只会加强,从今年证监会首场例行发布会来看,其中内幕交易、短线交易或成监管重点。
1月3日,刘士余调研证监会稽查局、稽查总队时强调,全体稽查干部必须牢固树立政治意识、大局意识、核心意识、看齐意识,更加坚定地维护以习近平同志为核心的党中央的权威,更加自觉地同以习近平同志为核心的党中央保持高度一致,充分认识稽查执法的政治属性,牢记使命,不忘初心,勇立潮头,切实肩负起法律赋予的神圣职责,严厉打击证券期货违法犯罪活动,严惩挑战法律底线的资本大鳄,逮鼠打狼,敢于亮剑,依法维护资本市场运行秩序,切实防范资本市场风险,有效促进资本市场规范发展。
其实早在2016年,内幕交易和短线交易就已引起监管部门的重视。去年12月30日,上交所表示,2016年重点监控了连续异常波动以及有概念炒作迹象的股票。对监控发现的“温州帮”短期操纵行为,集中监管力量;对举牌上市公司等股东权益变动情况,全面核查是否存在“老鼠仓”交易等。操纵类案件线索较往年明显增多,包括了利用自媒体渠道“抢帽子”交易、假借“沪股通”跨境操纵等一批新型复杂案件线索。
上交所对少数“累犯”的异常交易账户,则强化了递进式监管原则,从多次书面警示到暂停账户交易,逐步加大自律监管力度,明确释放从严监管信号。
对违法违规形态较为复杂的“伪市值管理”等信息操纵类行为,上交所联合公司监管力量,多次启动专项核查。
而下一步,上交所将继续推进异常交易一线监管的转型工作,不断完善异常交易自律监管标准,推动会员建立客户分级管理制度,加大会员客户管理的现场检查制度。
根据证监会数据,2016年共对183起案件作出处罚,作出行政处罚决定书218份,较2015年增长21%,罚没款共计42.83亿元,较2015年增长288%,对38人实施市场禁入,较2015年增长81%。行政处罚决定数量、罚没款金额均创历史新高,市场禁入人数也达到历史峰值。
可以预见的是,到2017年,“强监管”还将延续
信号三:新股发行及并购重组依旧从严审核
虽然刚过新年,但证监会的发审工作依然马不停蹄。值得注意的是,在1月4日召开的3次发审会上,共有3家公司被否,这在历史上较为罕见。业内分析,2017年证监会对新股发行及已上市公司并购重组依旧会从严审核,IPO提速与从严审核依旧密不可分。那些欲通过财务包装来达到上市、重组目的的公司将会面临极大的风险。
据统计,2016年全年IPO被否企业达18家,其中12月份否了5家,还有50家企业在IPO排队过程中被中止审查,78家企业被终止审查。
普华永道中国内地及香港市场主管合伙人林怡仲表,去年下半年之后A股IPO审核速度明显加快,预期这个势头将会持续。预计2017年全年A股IPO为320-350宗左右,融资规模在2200-2500亿元。
市场传言:股指期货松绑已获监管部门初步同意?
昨日,与证监会发布会所释放的“强监管”信号同时发酵的,还有股指期货即将松绑的消息。
澎湃新闻报道,知情人士透露,全面受限一年半的股指期货松绑已经得到监管部门的初步同意,第一步是将非套期保值客户的单个产品单日开仓交易量限制从10手放开至20手。
根据该报道,知情人士称,松绑的事,国务院给了证监会比较大的自主权,宣布会在这个月。星期五是证监会发布会,发布会之后接下来的周一就会正式放开。目前可能的正式放开日期会在1月16日或1月23日。这位知情人士称,松绑会一步一步来,不可能一步到位。
而事实上,近期市场上关于股指期货松绑的传言愈演愈烈。2016年12月23日,证监会主席刘士余、副主席方星海一行,前往上海中金所进行调研。市场猜测,此番调研的主题正是关于恢复股指期货常态化交易的可能性。不过,这一说法尚未获得官方确认。另一位接近中金所的人士说,方案在2016年年底已经成型,并上报国务院。监管高层最主要的担心是机构能否接受恢复常态化交易。
不过,业内对于恢复股指期货常态化交易的呼声一直没有断绝。2015年11月,清华大学五道口金融学院理事长兼院长、清华大学国家金融研究院联席院长吴晓灵牵头撰写的针对当年股市异常波动的研究报告指出,股市快速暴跌的原因并不因为股指期货,相反,股指期货一定程度上减轻了现货市场的抛压。因此,建议正确运用衍生产品等创新金融工具,完善市场定价和风险管理建设。